ACI World发布年终新冠疫情经济影响分析
国际机场理事会（ACI）发布了第五份评估报告，分析了新冠疫情对全球经济及全球机场业务的影响。
新冠疫情的全球大流行导致了一场全范围的交通运输危机。在全球范围内，许多国家为了遏制病毒传播，实施了旅行限制和航班暂停。在3月下旬许多国家实施了封锁之后，航空业在4月份陷入了停顿状态。除此之外，这一持续的流行病已经夺去了全世界150多万人的生命，并对全球经济、贸易和物流造成了巨大的损害。
新冠疫情期间交通运输量明显下降
3月中旬，大多数国家已经进入封锁限制状态，之后随着疫情影响减弱，经济出现逐步好转现象。但好景不长，许多国家又迎来了第二波疫情浪潮，一些国家除了重新实施部分封锁外别无选择。
在这种情况下，ACI World对客运量的影响做出了最新预测：
•与预测基线相比，到2020年底，这场危机将使旅客量减少超过60亿（与新冠疫情之前对2020年的预测相比），全球客运量下降64.2%（见表1）
•2020年第二季度损失最严重，全球旅客下降89.4%，超过21亿人次。4月较2019年同期下降94.4%。
•欧洲和中东是受影响最严重的两个地区，与预测的基线相比下降幅度超过70%。
•亚太地区在遭受第一次疫情打击后，比其他地区更早、更快地开始恢复，预计2020年将以59.2%的降幅结束，这是唯一一个降幅低于60%的地区，该地区主要受中国等国家国内市场带动复苏。
•虽然各国将逐步开展疫苗接种工作，但是预计2021年上半年的全球客运量不会快速恢复。航空物流在疫苗运输工作中起到非常关键的作用，但航空运输现在面临运力短缺的挑战，特别是由于客运航班数量的下降导致腹舱的货运能力大幅减少，这可能会严重阻碍疫苗的运输。
•预计2021年上半年全球客运量将达到22亿人次，较2020年同期增长20%。2021年下半年将出现更强劲的增长，可达到35亿人次以上，是2020年同期的两倍多（见图表1）。
•在4月的“大封锁”之后，国际客运航班在2020年下半年几乎完全暂停。2021年上半年，国际客运市场仍将疲软，但下半年随着接种疫苗人数的增加以及旅行限制的逐步取消，国际客运量将有所回升（见图表2）
•国内客运量恢复速度快于国际客运量。中国和俄罗斯等国家国内客运量已经恢复到2019年的水平。2021年全球国内客运量将继续增长，2021年下半年将达到23.5亿人次，相当于2019年同期水平的86.5%（见图表2）。
表1 新冠疫情对各地区季度客运量的影响
数据来源：ACI World
图1新冠疫情导致的全球半年度旅客损失预估情况
数据来源：ACI World
图2 按航班类型划分的全球半年度客运量预估恢复情况
数据来源：ACI World
机场收入损失严重
航空主业和非航业务收入占机场收入的95%以上，剩余5%的收入来自与机场运输量等没有直接关系的非经营来源，例如补贴、补助金、投资利息收入等。
此评估报告中假设每个机场每名乘客所带来的收入相同，但事实情况是不同机场会发展不同的非航业务，其单位收入可能会有不同。从此疫情中看到，机场与旅客量有直接关系的非航业务收入占比越高，其疫情期间非航收入越少，而在房地产收入和租金的方面占比较高的，抗危机能力相对较高。
在此背景下，ACI World做了以下与机场收入相关的预测：
•如没有新冠疫情，机场业预计在2020年将产生约1720亿美元收益。在新冠疫情影响下，2020年机场业收入减少了约1118亿美元，与预测基线（新冠之前的收入预测）相比减少了65.0%(见表3)。
•2020年第二季度，由于客运量减少导致的损失最大，与预计基线相比减少了390亿美元的收入（-89.7%）。
•欧洲是受影响最大的地区，预计2020年的收入缺口为408亿美元。相对而言，中东地区的收入下降幅度最大，与预计基线相比，2020年收入减少了73.5%。
•尽管与前两个季度相比，第四季度的情况预计将略有改善，但预计2020年第四季度的情况将远低于之前的评估预测。
表2 新冠危机对各地区季度收入的影响
数据来源：ACI World
航空业复苏路径
航空业的形势仍存在很多不确定性，在此时预测复苏路径是一项需要谨慎的工作。
根据以下假设，制定了三种情景来考察潜在的复苏路径：
乐观：2021年可提供多种有效疫苗，降低供应短缺的风险，此外，乘客对航空出行的热情高涨，以及航空公司运力投入积极恢复。
中性：有效疫苗主要在2020年下半年分发，此外，乘客对航空出行的热情和航空公司运力合理恢复。
悲观：2021年疫苗有效，但供应链要求复杂（冷链、货运能力有限），疫苗供应有限。旅客对旅行的恐惧仍然存在，加上长期的经济衰退和航空公司机队复苏缓慢。
在这些假设下，ACI World预测了以下与机场客运量恢复有关的情况（以下图表3和4中有更多详细信息）：
•在中性情景下，预计2023年下半年全球客运量将恢复至2019年水平，主要是国内客运量的恢复（截至2019年，全球范围内国内客运量占总客运量的58%）。
•国内客运量预计在2023年恢复。国际客运量的恢复还需要一年时间，因此只有到2024年才能恢复到2019年的水平。
•在国家市场层面，具有大量国内运输量的市场预计将在2023年恢复至新冠之前的水平，而在国际运输量中占有重要份额的市场在2024年之前不太可能恢复到2019年的水平。
•从长远来看，预计全球运输量可能需要20年的时间才能恢复到之前的预测水平（新冠之前的预测），还有可能发生结构性变化（运输量永远不会恢复到新冠之前的预测水平）。
•超过65名航空业专家接受了关于即将到来的航空运输复苏的看法的调查，他们的答案被用于构建德尔菲法预测，该预测与上述结果一致。
图3 短期全球客运量预测（指数：2019年=100）
数据来源：ACI World
图4 2040年前全球客运量的长期变化
数据来源：ACI World